Peoples Bancorp з Марієтти, Огайо, придбає Capital Bancorp зі штаб-квартирою в Роквіллі, штат Меріленд, за угодою на суму 728 мільйонів доларів, що передбачає обмін акціями. Про це банки оголосили в середу.
Ця угода зміцнить позиції Peoples у столичному регіоні Вашингтона, округ Колумбія, куди банк прийшов завдяки придбанню Premier Financial у 2021 році.
Очікується, що угода між Peoples і Capital буде завершена в першій половині 2027 року. Об’єднана компанія матиме приблизно 14 мільярдів доларів загальних активів, 10 мільярдів доларів кредитів та 11 мільярдів доларів депозитів. Крім того, вона матиме понад 150 відділень у восьми штатах – Огайо, Західна Вірджинія, Кентуккі, Вірджинія, Меріленд, Іллінойс, Флорида та Північна Кароліна, а також у Вашингтоні, округ Колумбія.
«Коли активи Peoples наближалися до 10 мільярдів доларів, ми виважено та терпляче шукали правильну стратегічну можливість», — заявив генеральний директор Peoples Тайлер Вілкокс. «Ми шукали угоду та партнера, які б значно зміцнили наш бізнес, а не лише розширили його масштаби, і Capital саме це й робить».
Вілкокс відзначив комерційний банк Capital, а також його кредитну картку OpenSky для покращення кредитного рейтингу, сервісну компанію для кредитування малого бізнесу Small Business Administration Windsor Advantage та бізнес з іпотечного кредитування як привабливі напрямки діяльності Capital. Активи банку становлять близько 3,9 мільярда доларів.
Згідно з угодою про злиття, інвестори Capital отримають 1,11 акції звичайних акцій Peoples за кожну акцію Capital, якою вони володіють. Вартість угоди становить 728,1 мільйона доларів, або 43,75 долара за акцію, виходячи з середньозваженої ціни закриття акцій Peoples за 20 днів, яка становила 39,41 долара станом на вівторок.
Очікується, що транзакція одразу ж позитивно вплине на прогнозований прибуток Peoples до вирахування одноразових витрат у 2027 році. Період окупності матеріальної балансової вартості, як очікується, складе менше трьох років.
Після завершення угоди до складу ради директорів Peoples увійдуть три члени ради директорів Capital.
Придбання Capital є другою угодою Peoples у 2026 році. У квітні Peoples оголосила про плани придбати Citizens Bank of Kentucky, але зазначила, що продасть портфель цінних паперів цього банку на суму 300 мільйонів доларів, щоб залишатися в межах 10 мільярдів доларів активів – межі, перевищення якої тягне за собою посилений регуляторний нагляд.
Тоді Peoples заявив, що «готовий подолати поріг у 10 мільярдів доларів активів після років стабільної, безперервної підготовки», оскільки він «проактивно інвестував у системи, інфраструктуру, таланти та управління, необхідні для плавного переходу до статусу банку з активами у 10 мільярдів доларів».
Угода Peoples-Citizens of Kentucky отримала остаточне регуляторне схвалення в понеділок.
Під час інвестиційної конференції в середу вранці Вілкокс заявив, що банк «максимально зосереджений на успіху», і наголосив на прагненні банку до подальших угод.
«Ми продовжуватимемо вивчати ринок і те, що є привабливим, і залишатимемося відкритими до можливостей у цьому напрямку», — сказав він.